Table of Contents
Один известный принцип традиционных и цифровых финансов - инвестировать в проекты на ранней стадии с огромным потенциалом успеха. И хотя братья Уинклвосс, Майкл Сэйлор и Илон Маск служат подтверждением правила «покупай дешево - продавай дорого», миллионы инвесторов стали жертвами криптовалютных rug pull - перспективных проектов с мошенниками-основателями.
Rug pull стали обычным явлением в криптоландшафте, и первым из них был OneCoin в 2017 году. Его основательница, Ружа Игнатова, исчезла с $4 миллиардами средств инвесторов. После этого случая каждая сфера - от NFT, метавселенных, сервисов именования кошельков, фарминга доходности, стейблкоинов до рынков предсказаний - сталкивалась с тем или иным случаем rug pull. В этой статье разбирается, что представляет собой rug pull, его механика, известные примеры, а также как распознать его и не стать жертвой подобных сценариев.
Что такое rug pull?
Криптовалютный rug pull - это мошенничество, при котором основатели/разработчики закрывают проект после получения средств инвесторов. Сам термин рисует яркую картину - представьте, что ковер выдергивают из-под ног, что приводит к внезапному и жесткому падению (rug pull - букв. «выдергивание ковра»). При rug pull инвесторы переходят от больших надежд к отрицанию и, наконец, к чувству вины.
Как работают rug pull?
Механика rug pull довольно проста. Обычно разработчики (как правило, анонимные) создают новую криптовалюту или DeFi-проект, привлекая инвесторов новой криптотехнологией или обещанием высокой доходности. Затем они идут дальше, используя броские сайты и сфабрикованные отзывы. Как будто этого недостаточно, добавление третьей приправы в виде известных имен из социальных сетей для маркетингового шума создает почти безоговорочную привлекательность для новичков, которые не понимают код смарт-контрактов и не имеют терпения изучать проект на предмет тревожных сигналов.
После того как вложена значительная сумма денег, разработчики часто выводят все средства из проекта, отключают сайт и растворяются в воздухе. Цена токена падает до нуля, а инвесторы остаются с мешками (обесцененными цифровыми активами).
Вывод средств происходит тремя распространенными способами:
Сброс (Dumping): Сброс - самая распространенная форма rug pull. Здесь разработчики обычно держат значительную долю криптовалюты и агрессивно продвигают ее в социальных сетях и с помощью множества знаменитостей. Когда происходит значительное движение цены, они продают свои активы, тем самым опуская цену криптовалюты почти до нуля. Недавний пример этого - скам с токеном Squid. Продажа основателями/разработчиками части своих активов сама по себе не является чем-то плохим. Тем не менее, вопрос о том, сколько токенов продается и как быстро, отличает обычную продажу криптовалюты от сброса.
Кража ликвидности: Кража ликвидности происходит, когда владельцы проекта выводят все монеты из пула ликвидности. Когда токен проекта спарен с другим в пуле, основатели могут решить продать токен, в итоге опуская цену до нуля. В основном это происходит через баг в смарт-контракте.
Ограничение ордеров на продажу: Ограничение ордеров на продажу - еще одна тонкая, но опасная техника rug pull. В этом мошенничестве смарт-контракт создается детально, но с одной оговоркой: никто не может продать криптовалюту, кроме разработчиков. Опять же, это очень распространено в новых проектах, спаренных в пуле ликвидности.
Как распознать rug pull
Хотя мошенники действуют все более схематично, все же есть некоторые характерные признаки потенциального проекта-rug pull. Среди тревожных сигналов:
Анонимность: Остерегайтесь проектов, где разработчики остаются анонимными или имеют подозрительные профили. Если у основателя сомнительный опыт или его нет вовсе в криптосфере, вас почти наверняка ждет rug pull.
Отсутствие аудитов: Легитимные проекты часто проводят аудит своих смарт-контрактов на предмет уязвимостей, в то время как проекты-rug pull обычно этого не делают. Хотя даже некоторые проекты с аудитом в итоге оказываются rug pull, ваш капитал все же в большей безопасности, чем в проектах без аудита.
Нереалистичные обещания: Если предложения и прогнозы проекта кажутся слишком хорошими, чтобы быть правдой, скорее всего, так оно и есть.
Отсутствие прозрачности: Если вы не можете понять, как проект может зарабатывать деньги за счет своих процессов и без постоянной потребности в средствах инвесторов, вас, скорее всего, ждет rug pull. Как избежать rug pull Чтобы держаться подальше от rug pull, нужен детальный и проактивный подход. Хотя список того, что нужно проверить, обширен, а интуиция часто является последним ориентиром, вот все же несколько базовых шагов, которые стоит учесть:
Проводите тщательное исследование: Углубитесь в whitepaper проекта, команду и вовлеченность сообщества. Если вам слишком сложно это понять или это не кажется реалистичным, лучше держаться подальше.
Выбирайте проекты с аудитом: Отдавайте предпочтение проектам, прошедшим аудит безопасности от авторитетных компаний. Это во многом поможет уберечь ваши средства от rug pull.
Диверсифицируйте свои инвестиции: Никогда не кладите все яйца в одну корзину; диверсифицируйте, чтобы снизить риски.
Крипта и rug pull: возможности и опасности
Криптоландшафт - это минное поле бесконечных возможностей и опасностей. Как инвестору, умение распознавать rug pull издалека поможет вам безопасно ориентироваться на этом минном поле и точно удержит вас в игре надолго. Вооружитесь знаниями, проводите тщательное исследование и сохраняйте осторожность, чтобы защитить свою крипту от суровой реальности rug pull.
